دانشگاه الزهرا

  اخبار و اعلانات

 آمار

تعداد نشریات25
تعداد شماره‌ها967
تعداد مقالات8,017
تعداد مشاهده مقاله13,585,601
تعداد دریافت فایل اصل مقاله9,621,086
آقامحمدی, احمد, اوحدی, فریدون, صیقلی, محسن, بنی مهد, بهمن. (1402). ارائه یک مدل بهینه سازی برای ارزیابی ریسک ورود ارز دیجیتال به پرتفوی ارزی بانکداری اسلامی در کشور ایران. جلوه هنر, 11(4), 219-240. doi: 10.22051/jfm.2019.24952.2003
احمد آقامحمدی; فریدون اوحدی; محسن صیقلی; بهمن بنی مهد. "ارائه یک مدل بهینه سازی برای ارزیابی ریسک ورود ارز دیجیتال به پرتفوی ارزی بانکداری اسلامی در کشور ایران". جلوه هنر, 11, 4, 1402, 219-240. doi: 10.22051/jfm.2019.24952.2003
آقامحمدی, احمد, اوحدی, فریدون, صیقلی, محسن, بنی مهد, بهمن. (1402). 'ارائه یک مدل بهینه سازی برای ارزیابی ریسک ورود ارز دیجیتال به پرتفوی ارزی بانکداری اسلامی در کشور ایران', جلوه هنر, 11(4), pp. 219-240. doi: 10.22051/jfm.2019.24952.2003
آقامحمدی, احمد, اوحدی, فریدون, صیقلی, محسن, بنی مهد, بهمن. ارائه یک مدل بهینه سازی برای ارزیابی ریسک ورود ارز دیجیتال به پرتفوی ارزی بانکداری اسلامی در کشور ایران. جلوه هنر, 1402; 11(4): 219-240. doi: 10.22051/jfm.2019.24952.2003

ارائه یک مدل بهینه سازی برای ارزیابی ریسک ورود ارز دیجیتال به پرتفوی ارزی بانکداری اسلامی در کشور ایران

راهبرد مدیریت مالی
مقاله 10، دوره 11، شماره 4 - شماره پیاپی 43، دی 1402، صفحه 219-240    اصل مقاله (496.17 K)
نوع مقاله: مقاله پژوهشی
شناسه دیجیتال (DOI): 10.22051/jfm.2019.24952.2003
نویسندگان
احمد آقامحمدی* 1؛ فریدون اوحدی2؛ محسن صیقلی3؛ بهمن بنی مهد4
1دانشجوی دکتری مهندسی مالی واحد کرج، دانشگاه آزاد اسلامی، کرج، ایران
2استادیار ،گروه مهندسی صنایع ، واحد کرج ، دانشگاه آزاد اسلامی کرج ، ایران
3استادیار گروه مدیریت مالی واحد تهران جنوب، دانشگاه آزاد اسلامی، تهران جنوب، ایران
4دانشیار گروه حسابداری واحد کرج، دانشگاه آزاد اسلامی، کرج، ایران
چکیده
ارز دیجیتال نوعی پول مجازی متکی بر اصول رمزگذاری است که موجب معتبر ساختن تراکنش­ها می­شود. در واقع اولین سیستم پرداخت الکترونیک غیرمتمرکز است که توانسته مشکل دو بار خرج شدن یک واحد پول مجازی را حل کند. یکی از اهداف مهم روی کار آمدن پول­های مجازی، تسهیل انجام امور مالی و ایجاد پولی بدون حضور واسطه­ها و بانک­ها می­باشد، به طوری که امکان دست­کاری این پول­ها توسط دولت وجود ندارد و بانک­ها هم نمی‌توانند ارزش آن را کم یا زیاد کنند. در حال حاضر در بانکداری اسلامی­کشور ایران، قوانین مربوط به استفاده از ارزهای دیجیتال تصویب نگردیده است و استفاده از ارزهای خارجی ریسک­های متعددی را برای بانک­ها و کشور به وجود آورده است. در پژوهش حاضر، ابتدا ریسک مربوط به یک پرتفوی ارزی مورد استفاده بانک­ها در ایران با استفاده از روش ارزش در معرض خطر محاسبه شده و سپس، با اضافه نمودن ارز دیجیتال به پرتفوی، مجددا ریسک مربوط به آن محاسبه شده است و در نهایت، مدل بهینه پرتفوی ارائه گردیده ­است. نتایج حاصل از پژوهش، حاکی از کاهش ریسک پرتفوی است.
کلیدواژه‌ها
ارز دیجیتال؛ بانکداری اسلامی؛ بهینه سازی؛ پرتفوی ارزی؛ ریسک
عنوان مقاله [English]
Provide an Optimization Model for Assessing Entry Risk Digital Currency to the Islamic Banking Currency Portfolio in Iran
نویسندگان [English]
Ahmad Aghamohammadi1؛ Fereydoun Ohadi2؛ Mohsen Seighaly3؛ Bahman Banimahd4
1Ph.D. student of financial engineering,Karaj Branch, Islamic Azad University of Karaj, Iran
2Associate Professor, Department of Industrial Engineering, Karaj Branch, Islamic Azad University of Karaj, Iran
3AssistProfessor,Department of Financial Management, Tehran South Branch, Islamic Azad University, Tehran-Southern, Iran
4Associate Professor,Department of Accounting, Karaj Branch, Islamic Azad University of Karaj, Iran
چکیده [English]
Digital Currency is a virtual currency, which relies on the principles of encryption to authenticate transaction.In fact, the first electronic payment system is decentralized, which managed to solve the problem of spending twice the virtual currency. One of the most important goals of virtual money is to facilitate financial and monetary creation without the presence of intermediaries and banks, That the government cannot handle this money, and banks cannot be worth it either much or too much. Currently, the rules on the use of digital currencies have not been approved in Iranian Islamic Banking and the use of foreign currencies has created numerous risks for banks and the country . In the research done First, they evaluated the risk associated with a currency portfolio used by banks in Iran using the value-at-risk approach. Then add the digital currency to the portfolio It again evaluates the risk associated with the mixed portfolio At the end of the optimal portfolio model, a hybrid portfolio is presented. The results of the research indicate a reduction in the risk of a mixed portfolio.
کلیدواژه‌ها [English]
Digital Currency, Islamic Banking, Portfolio Optimization, Foreign Exchange Portfolio, Risk
سایر فایل های مرتبط با مقاله
مراجع
  • Aouni, B. (2009). Multi-attribute portfolio selection. New perspectives. INFOR, 47 (1), 1-4.
  • Anyfantaki, S. (2018),” Economic Analysis & Research Department, Bank of Greece, 21, El. “Venizelos Ave, 10250, Athens, Greece, ISSN 1109-6691, APRIL
  • Asgharpur, H., & Rezazadeh, A. (2017). Determining the Stock Optimal Portfolio using Value at Risk. Quarterly Journal of Applied Theories of Economics, 2(4), 93-118. (in Persian)
  • Daei Karimzadeh, S. (2017), Optimal Currency Exchange Portfolio of Central Bank of Iran (Supermarket Portfolio Approach), Financial Engineering and Management of Securities, 8 (32):151-170(in Persian)
  • Dodebier, D. (2017). Could cryptocurrencies contribute to a well-diversified portfolio for European investor “Master Thesis Finance Tilburg School of Economics and Management, Administration numbers: U1237083|814869, November 16,
  • Harjunpää, R. A. (2017) " Criptocurrency Correlation Analysis”, Bachelor’s thesis, Programmed: Business Administration, specialization: Finance and Accounting, Supervisor: Pavlov Vlasenkos.
  • Kazemi Miyangaskari, Mina, Yakidah, K. & Gholizadeh, M. H. (2017). Portfolio Optimization (The Application of Value at Risk Model on Cross Efficiency). Journal of Financial Management Strategy, 5(2 (17)), 159-183. (in Persian)
  • Matrix of Complex Systems Analysts (2009), Market Risk for Extreme Value Risk, First Edition, Future Publishing. (in Persian)
  • Management Development of Investment Culture in Tehran Stock Exchange, Theory of Portfolio, Year of Extraction (2018), Retrieved from: http://tse.ir/cms/Portals/1/Amouzesh/62-theory%20portfolio.pdf. (in Persian)
  • Mohammadian Amiri, E. & Ebrahimi, S. B. (2017), Multi-step Forward Forecasting of Value at Risk Based on the Exponential Hole-Winters Method", Financial Management Strategy, 6 (20), 93-114. (in Persian)
  • Mohamed, A. R. (2005) “Would students T-GARCH improve VaRestimates”Master Thesis, University of Jyvaskyla, Finland.
  • Mirmohammadi Sadrabadi, M., Moinaddin, M., & Nayebzadeh, S. (2013). Determining the optimal portfolio in Iran stock exchange by value at riskapproach.” Journal of basic and applied scientific research, 3(3), 813-820
  • Noori, M, & Navabpour, A (2017), "Designing the Conceptual Framework of Virtual Curricular Policies in Iranian Economy," General Policy, 3 (4), 51-78. (in Persian)
  • Raei, R and Saeedi, A. (2004). "Fundamentals of Financial Engineering and Risk Management", Tehran, Ministry of Culture and Guidance Publications. (in Persian)
  • Raghfar, H and Ajrulo, N (2016), "Estimating the Value at Risk of Currency Portfolio of a Sample Bank by the GARCH-EVT-Copula Method", Iranian Economic Research, 21(67): 141-113. (in Persian)
  • Rahnamay Roodposhti, F., Nikoomaram, H, Toloie Eshlaghi, A, Hosseinzadeh Lotfi, F, & Bayat, M. (2015). Portfolio Optimization Model to Optimize the Performances of Classical Forecasting Stable Portfolio Risk and Return. Financial Engineering and Securities Management (Portfolio Management), 6(22), 29-59. (in Persian)
  • Sajjadi Z, & Fathi, S. (2013). "Explaining the Four-Step Process of Calculating Value at Risk as a Measure for Risk Measurement and its Implementation in an Investment Optimization Model", Financial Knowledge Analysis of Securities, 6 (20)):1-14. (in Persian)
  • Seyyed Hosseini, M M and Prayah, M (2014), "Bitcoin the First Virtual Money", Gazette Monthly, 114, 115: 84-88. (in Persian)
  • Tahmasbi, F. (2015), Estimating the Investment Risk in a Property Portfolio in Iran, Economic Research, 50 (4): 903-923. (in Persian)
  • Yahazadehfar, M., Safaie Ghadikolaie, A., & Khakpour, M. (2011). A Comparison Portfolio Selection Models Based on the Random and the Fuzzy Random Security Returns in Tehran Stock Exchange. Journal of Accounting Advances (JAA) (Journal of Social Sciences and Humanities), 3(1 (60/3)), 23-196. (in Persian)
  • Yanuar A. & Diputra, Y. (2017). “The Effect of Cryptocurrency on Investment Portfolio Effectiveness”, Journal of Finance and Accounting. 5 (6), 229-238. doi: 10.11648/j.jfa.20170506.1
آمار
تعداد مشاهده مقاله: 8,686
تعداد دریافت فایل اصل مقاله: 397


سامانه مدیریت نشریات علمی. طراحی و پیاده سازی از سیناوب